Lista de empresas que filtré en mi vistazo general del mercado para el directo.

Vistas por encima, lo justo como para fijarme en ellas pero no tanto como para bucear en los informes. Quizá tienen problemas, no las he mirado a fondo.

Hoy pongo las que NO son de Hong Kong.

👇 Todo estará tirado de precio, todo será de industrias malas / cíclicas / odiadas o de países raros.

Se tendrá que valorar si los problemas que se le atribuyen a las empresas justifican sus valoraciones. No voy a explicar qué problemas tiene cada una, creo ya lo podréis inferir.

Ayer, cuando colgué la captura de pantalla de Austria, me preguntasteis por privado qué es lo que yo, desde mi perspectiva subjetiva, está barato en el mundo ahora mismo. Una visión del mercado global que sea un km de ancho y un palmo de profundo.

Aquí os lo dejo. Hilo largo: Antes de nada, el mundo. El conjunto de los mercados globales está a precios normales-caros comparado con la media histórica. Y eso que estamos con intereses bastante altos en todo el primer mundo...

Eso no significa que no haya sectores/países que estén a buenos precios.

Hilo de Kaspi (LON: KSPI), el milagro tecnológico kazajo. Mi posición top 1 de la cartera. Growth, pese a que soy un inversor contrarian / deep value. PER 12, creciendo al 40% durante +10 años, con barreras de entrada de FAANG, divi del 6%. Mucho riesgo geopolítico. Hilo largo: Antes de empezar, hace un tiempo (más de 2 años ya) la presenté en un vídeo junto a los miembros de Momentum Financial. La situación de la empresa ha cambiado, pero la idea base es la misma. Lo podéis buscar en Google (no pongo enlace, que Twitter lo penaliza en el algoritmo).

Hilo de Zwack Unicum (BDP: ZWACK).

Small cap de bebidas alcohólicas húngara. Propietaria de Unicum, su bebida nacional. Empresa ultradefensiva a precios value.

En este hilo intentaré demostrar que esta empresa desconocida ex-comunistas puede valer para el largo plazo: Unicum fue inventada por el Dr. Zwack en el siglo XVIII. El emperador austriaco José II le pidió que creara una bebida que pudiera curar sus problemas estomacales. Zwack creó una combinado con más de 40 ingredientes diferentes, incluyendo plantas medicinales.

Hilo de Dream international (HKG: 1126). Los veteranos la conoceréis. PER 3, CAGR (10y) del 15%, RPD 7,3%. Mayor fabricante de peluches y figuritas de plástico del mundo.

Clásica de mi cartera, eternamente olvidada por el público. A ver si este megahilo cambia algo: Dream es una industrial china que se dedica a fabricar peluches, figuras de coleccionismo, lonas y juguetes, en general. Tienen fábricas en China, Vietnam, Sri Lanka y Corea del Sur, entre otros. Tiene subsidiarias en todo el mundo, aunque vende principalmente en Estados Unidos.

Hilo de Emak (MIL: EM). Industrial italiana que fabrica motosierras, cortacéspedes, bombas de agua, hidrolimpiadoras y otra maquinaria agroforestal.

PER 5, creciendo al 10% anual (CAGR 5y).

Ejemplo claro (en mi opinión) de que empiezan a verse small caps europeas muy baratas. Emak se creó en 1972 para la fabricación de motosierras bajo la marca “Oleo-Mac”. A finales de los 1980 pasó a formar parte del conglomerado industrial italiano Yama. A día de hoy aún controlan un 65% de las acciones.

Actualización de agosto 2022. Empecé con 30.000€ (abril 2020).

A 01/01/2022 el valor liquidativo era de 134.729,97€, el 1 de agosto era 123.635,99€. Hoy es 133.330,33€. Subida del 7,84% mensual.

YTD (2022) = -1,03%
YTD (2021) ≈ 130%
YTD (2020) ≈ 125%

Sin impuestos. Cada vez más cerca del breakeven... al menos sobre el papel, porque con la inflación que hay y con la devaluación del euro respecto a casi todas las monedas serias tendría que sacar una revalorización del 15% anual o por ahí, puede que más.

Hilo sobre mi operativa actual con opciones. No digo que sea lo más óptimo, ni que esté bien, ni que no sea arriesgado, ni nada así. Solo es lo que uso actualmente. Hay muy pocas imágenes, esto en realidad es un texto en forma de hilo de Twitter. Empiezo: Primero una aclaración. Las opciones son muy contraintuitivas. Es difícil entenderlas. La forma en como se suelen explicar y como las usan algunos ludópatas tampoco ayuda.

También son un instrumento peligrosísimo. Si no tenéis claro como funcionan no las toquéis ni con un palo.

Hilo de Sundart Holdings (HK: 1568). Esta será difícil de defender. Está relacionada con el sector construcción y el gráfico da muchísimo miedo. Aún no estoy dentro, tengo que pensar cómo la hago encajar. A lo mejor con la temporada de divis me da para una posición.

Hilo 👇🚽🧻 Sundart es una empresa de Hong Kong especializada en reformas de alto standing. Existe desde 1988. Es una filial de Jangho Group (SHA: 601886), constructora china especializada en muros cortina (las fachadas de vidrio de los rascacielos, vamos) desde 2012.

Actualización, abril 2022.

A 1 de enero el valor liquidativo era de 134.729,97€, el 1 de abril era de 118.303,20€. Hoy es 119.725,63€. Subida del 1,2% mensual.

YTD (2022) = -11,13%
YTD (2021) ≈ 130%
YTD (2020) ≈ 125% Empecé con 30.000€ en abril 2020 (esta cartera, ya invertía de antes). No he añadido ni sacado nada desde su creación. Rendimientos sin contar impuestos, solo cuento el dinero que tengo en los dos brokers (IB y Degiro).

Bueno, hilo de lo que hice cuando importé un coche de Países Bajos. No soy experto, ni profesional ni nada así. Solo vi que hacerlo de esta forma era MUCHO más barato que comprando directamente en España y lo aproveché.

Hilo con mucho texto y poca imagen, perdón por adelantado: ¿Por qué es más barato importar? Yo asumo que porque hay más oferta y más probabilidades de encontrar chollos, porque en países tipo Alemania / Países Bajos / Bélgica / Dinamarca los impuestos son más duros y porque son un país más rico y prefieren coches nuevos a 2a mano.

Bueno, hilo. Este me ha costado, estoy bastante espeso. Me he pasado horas haciendo turismo virtual por Hong Kong y mirando vídeos de asiáticas haciéndose tratamientos en vez de... bueno, hacer el hilo.

Water Oasis (HK: 1161) es una empresa de belleza. Hilo 👇📈✅💥✡️🕎🤡🧑‍🦼🚽🧻 Water Oasis tiene dos ramas: los servicios de belleza y la venta minorista de productos de belleza. Los servicios de belleza se comercializan bajo la marca Oasis, mientras que en retail la mayoría de sus productos (aunque no todos) se venden bajo la marca Glycel.

De camino a invertir Haciendo la tesis doctoral de 80 páginas explicando porque la idea de inversión es la mejor de los últimos 500 años y demostrando a la plebe que mi conocimiento inversor es superior al del 99'999% de los mortales

Hilo de como selecciono empresas para la cartera que tengo publicada aquí. No digo que sea la única forma de hacerlo, solo digo que es la que yo uso a medio plazo. A largo soy dividendero y puede que algún día utilice otra estrategia a medio plazo, de momento uso esto. Contexto. Estadísticamente hay varias estrategias que siempre superan al mercado: VALOR (comprar cosas baratas), MOMENTUM (comprar cosas que suben esperando que sigan subiendo), CALIDAD (comprar cosas buenas, o al menos mejores que la competencia)...

Pues hilo de Justin Allen antes de que se me haga tarde, que había dicho que sería entre ayer y hoy. Justin Allen es una industrial que se dedica a vender pijamas y ropa de dormitorio a cadenas retail de todo el mundo, sobretodo de los Estados Unidos. También tienen sus propias fábricas para hilar y luego transformar el hilo en tejido. Integración vertical 101.