(01/46) 2018/2Ç bitti ve #XN30 güncellendi. Aslında hafta sonu yayınlamayı planlamıştım ancak mümkün olmadı. Hesaplar sonucunda listede sadece sıralamalarda değişimi oldu (in/out yok). 2018/3Ç'de bu liste geçerli olacak.
(02/46) #XN30 da dahil tüm popüler endekslerde USD/TL artışının ve erken seçim etkisinin yarattığı olumsuzluk net görülüyor. Ekteki 6.5 senelik bağıl performans grafiğinde banka endeksinin en kötü performansa sahip olduğu anlaşılıyor.
(03/46) Endekslerin bağıl performansı, normal ve max. risk eşitlemeli halleriyle ekteki tablolarda. Uzun vadede (6.5 sene) #XN30 açık ara galip iken, son 1 senenin galibi #XUSIN. #XN30 ikinci sırada. Diğerleri zarar yazmış.
(04/46) Önceki mesajda yer alan risk eşitlemeli performans kıyaslama tablolarını biraz açıklayalım:
(05/46) Herhangi bir yatırım sistemi veya portföyünün defansif durumunu ölçmek için Maximum-System-Draw-Down (Max. Risk) değerine bakmak gerekir. Bu değer bir çok popüler portföy yönetimi formüllerinde kullanılmaktadır.
(06/46) Bu Max.Sys.Draw-Down değeri, belli bir dönem içerisinde portföyünüzü en talihsiz şekilde boşaltmanız gerektiğinde karşılaşacağınız % zarar değeridir. Yani, zirveden alıp, dipten satış durumunun en berbat olanına denk geldiniz.
(07/46) Bu risk durumlarını %25 kayıp göze alınabilir olarak varsayıp hesapladığımızda, karşımıza (03/46)'deki tablolar çıkıyor. Bu tablolar geçmiş 6.5 senelik ve son 1 senelik dönemler için hesaplanmıştır.
(08/46) 1 senelik tabloda, #XUSIN'in #XN30'dan daha iyi performans gösterdiği görülmektedir. Hatırlatmak istediğim; XUSIN 150 hisseyi içermektedir. XN30'da ise sadece 30 hisse vardır. #XN30; portföy olarak daha uygulanabilir ölçektedir.
(09/46) Ayrıca önemli olduğunu düşündüğüm diğer bir nokta da; #XN30 sadece-ve-sadece kapsadığı hisselerin fiyat hareketlerine belli bir istatistiki formülasyonu uygulayarak sonuca varmaktadır. Temel ve teknik analiz içermemektedir.
(10/46) #XN30 içindeki hisselerin pozisyonlarını gösterir tablolara bakarken dikkatinizi birkaç noktaya çekmek isterim:
(11/46) Trend eğrisinin ne tarafına olursa olsun, sert değişimler R² değerini bozar. Trendden aşağı sert gidiş birşeylerin kötü gittiğinin habercisi iken, trendden yukarı sert çıkış da potansiyel risk (kar realizasyonu vs.) işareti verir.
(12/46) Unutulmaması gereken en önemli nokta "trend ile fiyatın elbet bir zaman buluşacağıdır".
(13/46) Bu akışın 2. mesajındaki nedenlerin "trend ile fiyat buluşması" oluşumunu doğruladığını ilerleyen mesajlardaki bazı hisse grafiklerinde görebilirsiniz. Bununla birlikte, bu buluşmaların her iki yönde de oluşabileceğini bilelim.
(14/46) Sonraki mesajlar #XN30 üyelerinin, alfabetik sırada, trend analizleri ve endeks geçmişi içindeki posizyon hareketleri olacaktır.
(15/46) #ADBGR 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Şimdilik durumunu korumayı başaran nadir çimentolardan.
(16/46) #AKCNS 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Kritik noktada. Trend boynunu bükmüş. Listeden çıkmaya en yakın aday.
(17/46) #AKSA 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Trend ile fiyat buluşur'a bir örnek. Ancak konumu şimdilik iyi.
(18/46) #ALCAR 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Geçen çeyrek listeye girmişti. Bakalım tutunabilecek mi?
(19/46) #ALKIM 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Bir trend-fiyat buluşması daha. Şimdilik pozisyonunu koruyor.
(20/46) #ANHYT 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. İlginç bir hisse. Olumsuzluklara bana mısın dememiş. Liste zirvesini zorluyor.
(21/46) #ARCLK 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Her ne kadar bu pozisyonu haketmeyen küresel bir şirket olsa da sektörünü iyi analiz etmek gerekir. Bakalım toparlayacak mı?
(22/46) #ARENA 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. #XN30'a gireli 1 seneden az oldu. Son dönemdeki sarsıntılardan çok etkilenmiş görünüyor.
(23/46) #ASELS 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. 47₺ sonrası bungee-jumping ve ikincil halka arz karmaşası sonrası pozisyonunu toparlar görünüyor.
(25/46) #BIMAS 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. 2018 başında tekrar yükselişe başlamış görünen trend şimdilerde yatayda. +%20 yaparsa trend değerine tekrar ulaşır.
(26/46) #BOLUC 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Pozisyonunu koruyan nadir başarılı çimentolardan. Trend değeri için +%14 gerekiyor.
(27/46) #BRSAN 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Bir trend-fiyat buluşması örneği daha. Şimdilik pozisyonunu koruyor.
(28/46) #ECILC 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Geçtiğimiz çeyrekte listeye hızlı giriş yapmıştı. Bu çeyrekte de iki sıra tırmanmış ancak trend değerinin %21 altında. Yukarı hareket yapmalı.
(29/46) #ECZYT 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. 2018 başından bu yana yataya sarması nedeniyle listede sıra kaybetmiş görünüyor. +%23'e ihtiyacı var.
(30/46) #EGEEN 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Geçen çeyrekte başardığı trend yakalama hareketi şimdilik geri tepse de mücadeleyi bırakmamış görünüyor. +%30'a ihtiyacı var.
(31/46) #ERBOS 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Bir trend-fiyat buluşması örneği daha. Sağlıklı bir trendi var.
(32/46) #EREGL 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. 2017/1Ç'de listeye girdi ve şimdilik başarılı bir ilerleyişi var.
(33/46) #FROTO 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Başarılı bir şekilde trendi ile beraber hareket ediyor ve haliyle listede hızla yukarı yerleşiyor.
(34/46) #INDES 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Fiyattaki keskin düşüş trendin de kısa sürede boynunu bükmüş. Volatil hareketini USD/TL artışına bağlıyorum.
(36/46) #OTKAR 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Malum haber üzerine son dönemin etkisi de binince ciddi bir sarsıntı olmuş. Ancak sivil sektörde de üretim yaptığını ve ss'deki tek ürününün tank olmadığını hatırlayalım.
(37/46) #PARSN 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. #XN30'un nadir temettü vermeyen hisselerinden. Son dönemden etkilense bile halen trend üzeri hareket ediyor.
(38/46) #PETUN 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Liderlikten 3. kümeye düşüş izliyoruz.
(39/46) #SARKY 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Trend üstü ve trende paralel istikrarlı bir fiyat hareketi var.
(40/46) #SISE 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. 2017'de listeye girdi ve sıralamada hızlı yükseliyor. +%15 ile trend değerini yakalamalı.
(41/46) #SODA 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Liste başına oynayanlardan. Grafikteki ilginç yatay-yukarı pattern'leri net gözlemlenebiliyor. Trend-altı hareketi çok az. Başarılı bir hisse.
(42/46) #TOASO 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Fiyatın trend altında çok düşmesine rağmen geçmişten gelen trend istikrarı sayesinde halen liderliği koruyor. Şahsen toparlayacağına inanıyorum. Bu da +%37 potansiyel demek.
(43/46) #TUPRS 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Trend değerinden ve trende paralel hareketi sayesinde sıralamada yukarı çıkmayı başaran hisselerden biri.
(44/46) #ULKER 2018/2Ç sonu itibariyle trend analizi ve #XN30 endeks geçmişi içindeki hareketleri. Durumunu düzeltmez ise bye-bye demeye aday hisselerden biri.
(45/46) Bu çalışma için izlenen toplam 55 hisseden #XN30'a giremeyen 25 hissenin durumu ayrı bir mesaj zinciri ile paylaşılacaktır.
(46/46) #XN30 ile bol kazançlar dilerim. 🙂
Share this Scrolly Tale with your friends.
A Scrolly Tale is a new way to read Twitter threads with a more visually immersive experience.
Discover more beautiful Scrolly Tales like this.