Thread by @svkiidvcii

#YKSLN Şimdilik teknik analiz paylaşıyorum haftasonu bilançosunu yorumlacağım.

Bölünme sonrası düşen kanal izlenimi saatlikte devam ediyor.Takip noktaları grafikte verildi.

Nötr şekilde takipteyim şirketin gelişimini özellikle takip edeceğim.

YTD.

#YKSLN Teknik analizine bir miktar değinmiş idik bilançosu i gözümüze çarpmıştı
Adı gibi yükselen bir grafik mevcut sunumda paylaşılan veriler ile özellikle hedeflenen alanlar etkileyici ve sunumun hep güncel tutulması belki küçük ama önemli yatırımcısına değer verdiğini gösterir

#YKSLN İsminden belli çelik üzerine faaliyetleri mevcut fakat ayrıntıda nasıl bir şirket olduğunu incelemekte fayda var.

Köklü bir firma faaliyet alanları oldukca geniş, özellikle kendi geliştirdiği şartnameler ile kendi marka ürünlerinin satışının yapılması önemli.

#YKSLN Detay bilgide Türkiyenin en büyük takım çeliği tedarikcisi olduğu belirtiliyor.

Evet takım çeliği neymiş ve alanları nelermiş paylaşalım;

#YKSLN Ayrıca Çelik servisi olduğu paylaşılmış hemen detayına bakalım;

Bir nevi ham ürünün alınarak Çelikhane ve haddehane yönetimiyle işleme ve ana mamüle ulaşılmasını sağlamak ana faaliyetlerini oluşturuyor.

#YKSLN Mamüle çevrilen ürünlern gamı oldukca çeşitli detay vereyim.Dahada detaylarına merak eden araştırabilir.

Hadde yuvarlak
Dövme yuvarlak
Lama
sac
Mil&Altıköşe
Soğuk İş Takım
Sıcak iş takım
Plastik Kalıp Ç
özel ürünler
Paslanmaz çelik

#YKSLN marka patent durumu şirketin Arge ye önem verdiğini ve burdan çıkan sonuçları markalaştırdığı patenleştirdiğini gösteriyor.

80 civarı kendi tescil marka ve tasarımın olması muazzam.Gelişime önem veriliyor.Sabit kalıplarla ilerlenmiyor.

#YKSLN Bir önceki flodda kendi tasarımlarına yönelme durumunun önemini vurgulamıştık burdada netleştirdik ciroda en büyük pay bu alandan geliyor.

#YKSLN şirket büyüme odaklı olduğunu özellikle hedeflenen sektörler ile dahada neleştirmiş oldu.

Alanında lider konumda olması ve tescilli ürünlerine yönelme durumlarını birleştirerek ilgili alanlara girmesi faaliyet ağını geliştirerek daha etkin sonuçlar almasında önemli olacak

#YKSLN Şirket sektör içerisinde kalıp çeliğinde %14 Alaşımlı çelikte %18 ve takım çeliğinde %10 paya sahip.

#YKSLN Müşteri ağır ve sektörler dikkat çekici hemen hemen her sektörde faaliyet mevcut.

İşi tabana yayma yani sadece belirli bir kaç alan değil tüm alanlara eşit şekilde yayılım ile paydasını büyütme hedefli olması başarılı.

#YKSLN mali yap ve nakit akışına özellikle bilanço rakamlarını incelerken değineceğim.

Sadece ön bilgi olması için sunumda paylaşım yaptım.

Nakit akış ve mali yapısı mükemmel derecede güçlü.

#YKSLN bu kısımları bilançoda açıklayacaktım ama şirket öyle karşılaştırmalı açık ve net sunumu verileri eklemiş ki paylaşmadan duramadım.

Mali yapı aşırı şekilde güçlendirmesi muazzam artık yukardaki flodda hedeflenen sektörlere hızlı giriş yapması gerekiyor.

#YKSLN Malüm halka arz olalı henüz 1,5 yıl civarı oldu.
Arzdan gelen nakitin bu gelen bilanço ile doğru şekilde kullanıldığını bize gösterdi.
Şirket yöneticilerini özellikle tebrik ediyorum.Her bir kalem tek tek gerçekleşmiş.

#YKSLN katma değer cümlesi çok kullanılmış resmen sağlam analiz yapan yatırımcılara bizi analiz edin demek istemiş
katma değerli ürün üretimi en önemli veridir çünkü en büyük katlı bu kısımdan gelir ve kalıcı gelişim demektedir.
Ciro payları düzenli büyüyor arzla 2 ye katlanmış.

#YKSLN Geçelim bilançoya.
Dönen varlıklar %11 duran varlıklar %25 büyüme gördü.
Özellikle duran varlıklar maddi duran varlık kısmında artış olması olumlu büyüme odaklı olduğunu gösteriyor.

#YKSLN Uzun vadeli borçlar düzenli olarak azaltılmış kısavadede(Finansal Borç) ise %30 civarı artış var fakat nakit akışı ve mali yapı aşırı güçlü yani sorun bulunmuyor.

Özkaynak stabik düzenli artış sağlanmış toplamda +%8 civarlarında.

#YKSLN Hemen malüm tabloya geçelim.
Cari oran 3 lerde muazzam ideali 1-2 dir.
Asit test 2 civarın muazzam
Hazır değerler azatmış uzun vadeli borçların ödemesinde kullanıldığını düşünüyorum.

Borç ağırlığı ise stabil ilerliyor sorun bulunmuyor.

#YKSLN Mali yapı analiziyle durumları dahada destekleyelim.Şirket varlıkların finansında %69 özkaynaklardan %31 dış kaynaklardan destek alıyor.

Özkaynakların yeterliliği ise %222
Devamlı sermaye duran varlıkları çok rahat finanse ediyor.

NÇS düzenli artışı var son çeyrek +4MTL

#YKSLN Buraya kadar şirket tüm verileri satışlarındaki gelişme ile destekleniyor.Büyüme peyderpey devam ediyor.3 ana satış kaleminde ort +%72 büyüme mevcut.

D.k/z muazzam büyüme ile ilerliyor.
Süredürebilir olacakmı sorusu ise şöyle " olmalı "

#YKSLN Bu kadar analizin resmini çeken bölüm karlılık.
karlılık yoksa istersen marsa koloni kur bir faydası olmaz

Ana 3 kalemde özellikle NFK da karlılık muazzam.Katma değer yaratılmaya güçlü şekilde başlanmış

İhracata yönelme muazzam son çeyrek en büyük gelişim sağlanmış %2
👍

#YKSLN Varlık karlılığı son 2 çeyrekle atılım yaşamış pandemi etkisi malasef olumsuz etkiyi ilk çeyrekte fazlaca yansıtmış.

Özkaynak karlılığı %8 artı 3,5 puan eklenmiş.
Dibte ise %6 karlılık ile 2,5 puan artış mevcut.

Favök 48 MTL 2 katı büyüme yaşanmış.

#YKSLN Hisse neden gitmiyor bilanço berbat bilmem ne v.s diyenler analiz floodumu okusunlar.

Borsa dinamiklerini, geleceği fiyatladığını, geleceği öngermenin ne derece önemli olduğunu anlamız lazım.

Aksi durumda psikolijinizle bol bol sınanırsınız.

#YKSLN şuan pek fazla hareketlilik olmama sebebi hisse değerleme çarpanları bize açıklıyor.Evet bu bilançoya göre yeterli değerlemeyi yaşamış.
Şimdi durum şu şirket yerinde saymıyor bilançoyu yolladı yılı kapattı anlamı bulunmuyor sonuçta işler tıkır tıkır ilerliyor+++++

+Eğer şirket gelişimini özellikle son2 çyrkte yakaladığı ivmeyi kaybetmez ise çarpanlarda gelişim hemen hemen aşağıdaki gibi olacaktır
FK 15 puan iyileşme ile 30
FD/favök yarı yarı iyileşme ile 7 (ideali5-14)
NFK/pd 4 puan artış ile %8
pd/nfk 13 puan iyileşme ile 12
#YKSLN
YTD.

#YKSLN teknik ile şimdilik analizimizi sonlandıralım.
Siyah düşen kanal hisse bölündüğünde beri çalışıyor 2 kere denedi kıramadı aşağıdaki destek ise aşırı sağlam 4 kere denek sonuncuda kırdı ama agrasif içeri attı.

Takip noktası 4,91 - 5,21 bu aralık aşırı olumlu.

YTD.

#YKSLN düşen siyah kanalın 1.sırası kırıldı şuan düşen kanalın 2.sırasında flama görünümü dikkat çekiyor.

Tekrar edeyim 5.21 üzeri kalıcı olması dahada sağlıklı olacaktır.

YTD.

#YKSLN Katma değerli ürün hedeflerinin olduğunu yeni ürün yaratıldığını ve nfknın aşırı olumlu etkilendiğini üstteki analiz floodumda bol bol detaylı anlattım
Çok fazla sürmeden yeni 1 ürün daha haberi geldi.Kendi üretimi ve patentli ürünü olacak ve nfk ya aşırı kar yazacak.
YTD.

#YKSLN Son gelen kaptan çok değerli bilgiler mevcut, öngördüğümüz gibi şirket büyümesi devam ediyor.

2020 hedef-durumlarından bahsedilmiş %100 gerçekleşmesede pandemiye rahmen başarılı bir yıl olmuş.

Ciro %85 Brüt kar %57 Favök %51 gerçekleşmiş.
YTD.

#YKSLN şöyle son 8 çeyrek üzerinden tüm rakamları bir karşılaştıralım;

Satışlardan başlayalım.
Son çeyrek tüm çeyreklere artış farkında resmen fark atmış.

**Grafik bir önceki çeyreğe artış MTL tutarını verir

#YKSLN Nakit akışı ve mali tablo 2020 ilk çeyrek ile atılıma geçmiş.Borçlar azaldığı için hazır nakitler azalmış duruyor ama problem yok likit yapısı aşırı kuvvetlenmiş.

Net işletme sermayesi resmen atılım yaşamış.

#YKSLN Karlılıklar malasef düşüş yaşamış 2019 a göre fakat 2020 ilk çeyrekle beraber grafikler tekrar yukarı ivme kazanıyor.Aktif tarafındada durum aynı gözüküyor.

En dikkat çekici grafik ihracatta gözüküyor.Giderek dışarıya açılım büyüyor.