🔥🔥CONSEJOS SOBRE EL ROE🔥🔥
Todos o casi todos sabemos que el ROE mide la tasa de RETORNO que obtienen los accionistas por su capital invertido vs el beneficio contable de la compañía pero AQUÍ👇 te comparto unos TIPS que quizás puede que no sepas:
✅Yo VALORO mucho que una compañía tenga un ratio estable del 15% o más, no queremos ver ROES erráticos.
✅Este ratio PENALIZA si la compañía se financia con con RECURSOS PROPIOS
✅Cuando vemos ROES superiores al 40 o 50% son absurdos y no debemos tenerlos muy en cuenta ya que
suelen estar distorsionados por la estructura de capital de la empresa, posible SPIN OFF, programa de de recompras agresiva ETC , todo esto hace que la base de recursos propios esté muy deprimida.
✅Cuanto más alto sea el ROE, como norma general, menos dinero necesita reinvertir
de su cash flow para hacer crecer los EPS a futuro.
✅No hay que FIARSE de ROES altos siempre. Una empresa muy apalancada podría dar un ROE alto por que el patrimonio son los activos menos la deuda. Esto se suele dar en compañías q piden deuda para hacer programas de recompras
para inflar los EPS artificialmente
✅Comparar el ROE de compañías de diferentes sectores puede provocar malentendidos ya que los sectores con más RIESGO tienden a tener un ROE más ELEVADO, lo cual compensa el mayor riesgo de inversión que asumen los accionistas.
✅En empresas caníbales no uses el ROE , mejor el ROIC.
✅Si una empresa tiene un ROE aceptable o bueno pero no tiene crecimiento , no LE ASIGNO MUCHO VALOR AL ROE.
✅Cuando el ROE es superior al ROA, significa que hay apalancamiento POSITIVO, interesa endeudarse ya que beneficia a los propietarios y tiene un efecto positivo en la rentabilidad🚀🚀
✅Cuando El ROE es inferior al ROA, tenemos apalancamiento negativo, no interesa endeudarse ya que perjudicamos a los propietarios.😱😱😱
✅Comprueba en tus ANÁLISIS que el ROE y ROA sean iguales al menos en los últimos 5 años esto significa, que la totalidad del activo se ha financiado con recursos propios, es decir, no hay deuda💵💵
✅NORMALIZA el ROE en el año de la PANDEMIA #inversiones#investors
Hasta aquí mis comentarios sobre el ROE , espero que os aporten VALOR y os puedan ayudar en vuestros análisis , considero que no son los típicos TIPS y se puede hacer buen uso de ellos.
Si te GUSTAN estos consejos sólo te pido un ❤️ y que hagas RT al primer SMS del hilo🙏
¿Sabes que métricas mirar según el tipo de empresas que estés analizando?
Te lo resumo en este hilo!!
🏦 Bancos y Financieras
🔹 ROE (Rentabilidad sobre el Patrimonio) → Más del 10% es ideal.
🔹 Ratio de eficiencia → Cuanto menor, mejor (bajo 60%).
🔹 Márgenes de interés → Indican la rentabilidad de los préstamos. (Este margen mide la diferencia entre los intereses que un banco cobra por los préstamos y lo que paga por los depósitos.)
💡 Ejemplo: Si un banco tiene un ROE del 5%, pero su competidor tiene un 15%, el segundo está aprovechando mejor su capital para generar beneficios.
💊 Farmacéuticas y Salud
🔹 Crecimiento de ingresos y pipeline → Más medicamentos en desarrollo = más futuro.
🔹 Márgenes de beneficio → Altos márgenes brutos (+60%) son clave.
🔹 Endeudamiento → Mejor bajo, ya que dependen mucho de la I+D.
💡 Ejemplo: Una pharma con ingresos estancados y sin pipeline (medic. en desarrollo) fuerte es un problema.
Aquí tienes la respuesta👇🏼👇🏼 (se agradece difusión entre la comunidad inversora)
Falta de educación financiera: Muchos invierten sin entender realmente cómo funciona la bolsa. Se dejan llevar por consejos de amigos o tendencias en redes sociales, sin analizar los fundamentos de las empresas o las dinámicas del mercado, tienes que saber leer un form 10k o si no estás perdido.
NO TE FLIPES: La idea de "hacerse rico rápido" empuja a muchos a tomar decisiones impulsivas. Creen que la bolsa es una lotería y no un proceso que requiere tiempo, análisis y paciencia.
🔥🔥MIRA LO QUE DIJO W. BUFFETT EN SU REUNIÓN DE BERKSHIRE EN 2020 en plena CRISIS⚠️ por la pandemia, estoy seguro que puedes sacar muchas cosas en claro después de leer este tweet. Dentro 🧵
1. La importancia de la previsión financiera
Warren Buffett subraya la importancia de mantener una reserva significativa de efectivo.
En 2020, Berkshire Hathaway tenía más de 128 mil millones de dólares en efectivo y bonos del Tesoro para hacer frente a cualquier eventualidad, incluso en tiempos de crisis, como lo demostró la pandemia de COVID-19. Ahora tiene mucho más como puedes ver
2. Lecciones de la historia económica
Buffett comparó el impacto de la pandemia con otros momentos clave en la historia de los EE.UU., como la Gran Depresión y la crisis financiera de 2008, enfatizando que, aunque el país enfrentará desafíos, "nunca apuestes contra América".
17 IMAGENES que cambiarán tu pensamiento 🤔como inversor.
Dentro 🧵
1 - NO INVERTIR ES UN RIESGO A DIA DE HOY
La gráfica muestra la disminución del poder adquisitivo de un dólar desde 1900 hasta 2020. A lo largo de este período, el valor ha caído significativamente, reflejando la inflación y la pérdida de valor del dinero.
2 IMPACTO DE LOS IMPUESTOS EN LA INVERSIÓN
La imagen muestra cómo crece un dólar si se duplica 20 veces. Sin pagar impuestos, el dólar se convierte en más de un millón de dólares. Si se paga un 25% de impuestos cada vez que se duplica, el dólar solo llega a poco más de 72 mil dólares.
3-INVERTIR NO ES ESPECULAR
La imagen muestra que invertir no es lo mismo que apostar. A corto plazo (1 mes), hay un 38% de probabilidad de perder dinero y un 62% de ganar. A largo plazo (15 años), casi no hay riesgo de perder (0.2%) y la probabilidad de ganar es del 99.8%. Cuanto más tiempo inviertes, mayores son tus chances de ganar dinero.
🔥Este PEDAZO DE LIBRO📚 no lo conocía y me ha sorprendido muchísimo. El libro trata de hacer que veas las inversiones tal y como las vería Warren Buffett.
🟢Te resumo en este hilo los 10 PUNTOS más interesantes y te dejo link por si quieres comprarlo.
Agradecer a la gente de @profiteditorial por darme a conocer este libro!!
🟢LINK AMAZON:amzn.to/4997o3D
1. Hace hincapié en tratar de hacer las inversiones fáciles, no complicarnos en exceso. Evita invertir en empresas que no entiendas como funcionan.
En la bolsa no se premia la dificultad y muchas veces el éxito pasa por no hacer nada. Sentarse y esperar. No olvides que estos simples consejos le han llevado a al oráculo a ser de las personas más ricas del mundo.
2-Formate de una manera básica en contabilidad y mercados financieros para poder tomar tus propias decisiones, Estate atento solo a los resultados anuales de tu empresa y su competencia pero no te dejes influir por nada ni por nada, haz tu propio estudio
Acabo de terminar este pedazo de libro sobre la visión de CHARLIE MUNGER y su filosofía de vida.
🟢Te cuento 10 LECCIONES que he aprendido y que no te van a enseñar en la escuela o en la UNIVERSIDAD 👇
1. Trata la acción de una empresa como una participación proporcional en el negocio.
Si no entiendes el negocio real de la empresa, no podrás comprender el valor de los activos vinculados a ella. Entiende el negocio, entiende cómo gana dinero, quienes son sus clientes, quien es su competencia , e incluso conoce el sector.
2. Haz que el señor Mercado sea tu siervo, no tu señor.
Aprovéchate de las ineficiencias del mercado que se crean con frecuencia. Mr Market es un maníaco-depresivo , según como se levante ese día te ofrecerá un precio u otro por tus acciones, a veces sin ninguna lógica o justificación. Mente fria!