🎯 ¿Quieres analizar una empresa en serio?

Te traigo una MEGALISTA con 187 preguntas para escanear una compañía de arriba abajo: modelo, producto, sector, márgenes, equipo, valoración…

🧠 Lápiz, café, y a desgranar negocios como se debe, ¡¡no olvides guardarte el hilo si te interesa!!

Abrimos hilo 🧵👇 Bloques que vamos a desgranar:
1⃣ Modelo de negocio
2⃣ Servicios y productos
3⃣ I+D y TAM
4⃣ Geografía y sector
5⃣ Clientes y proveedores
6⃣ Contratos y ventajas competitivas
7⃣ Noticias y M&A
8⃣ Competidores y estructura de capital
9⃣ Balance, cuenta de resultados y caja
🔟 Liquidez, rentabilidad y directiva
1⃣1⃣ Accionistas, valoración y analistas
1⃣2⃣ Comportamiento del precio
Ahora sí… empezamos con el 1⃣

✍️ Carta anual 2024 de Giverny Capital (François Rochon)
Una clase magistral sobre cómo invertir con sentido común, paciencia y humildad.
Aquí tienes lo mejor que he visto , en 17 ENSEÑANZAS🧵👇 1/17
Giverny Capital es una gestora canadiense fundada en 1993.
Su filosofía: invertir en empresas de calidad, a buen precio y a largo plazo.
Sin especulación. Sin modas. Con skin in the game.

💚¿DE QUE DEPENDE EL PER Y EN QUÉ CONSISTE?

💚20 FACTOS QUE QUE NUNCA TE HAN CONTADO

DENTRO HILO🧵 (da RT para difunfir) 🔍 ¿Qué es el PER y de qué depende?
El PER (Price to Earnings Ratio) es simplemente cuántas veces estás pagando las ganancias de una empresa. Es como decir:

“¿Cuántos años tendría que esperar para recuperar lo que pagué por esta acción, si la empresa ganara lo mismo cada año?”

Fórmula:
PER = Precio de la acción / Beneficio por acción (BPA)

¿Sabes que métricas mirar según el tipo de empresas que estés analizando?

Te lo resumo en este hilo!! 🏦 Bancos y Financieras
🔹 ROE (Rentabilidad sobre el Patrimonio) → Más del 10% es ideal.
🔹 Ratio de eficiencia → Cuanto menor, mejor (bajo 60%).
🔹 Márgenes de interés → Indican la rentabilidad de los préstamos. (Este margen mide la diferencia entre los intereses que un banco cobra por los préstamos y lo que paga por los depósitos.)
💡 Ejemplo: Si un banco tiene un ROE del 5%, pero su competidor tiene un 15%, el segundo está aprovechando mejor su capital para generar beneficios.

¿SABES POR QÚE NO GANAS DINERO EN BOLSA?💰

Aquí tienes la respuesta👇🏼👇🏼 (se agradece difusión entre la comunidad inversora) Falta de educación financiera: Muchos invierten sin entender realmente cómo funciona la bolsa. Se dejan llevar por consejos de amigos o tendencias en redes sociales, sin analizar los fundamentos de las empresas o las dinámicas del mercado, tienes que saber leer un form 10k o si no estás perdido.

🔥🔥MIRA LO QUE DIJO W. BUFFETT EN SU REUNIÓN DE BERKSHIRE EN 2020 en plena CRISIS⚠️ por la pandemia, estoy seguro que puedes sacar muchas cosas en claro después de leer este tweet. Dentro 🧵 1. La importancia de la previsión financiera

Warren Buffett subraya la importancia de mantener una reserva significativa de efectivo.
En 2020, Berkshire Hathaway tenía más de 128 mil millones de dólares en efectivo y bonos del Tesoro para hacer frente a cualquier eventualidad, incluso en tiempos de crisis, como lo demostró la pandemia de COVID-19. Ahora tiene mucho más como puedes ver

17 IMAGENES que cambiarán tu pensamiento 🤔como inversor.
Dentro 🧵
1 - NO INVERTIR ES UN RIESGO A DIA DE HOY
La gráfica muestra la disminución del poder adquisitivo de un dólar desde 1900 hasta 2020. A lo largo de este período, el valor ha caído significativamente, reflejando la inflación y la pérdida de valor del dinero. 2 IMPACTO DE LOS IMPUESTOS EN LA INVERSIÓN
La imagen muestra cómo crece un dólar si se duplica 20 veces. Sin pagar impuestos, el dólar se convierte en más de un millón de dólares. Si se paga un 25% de impuestos cada vez que se duplica, el dólar solo llega a poco más de 72 mil dólares.

🔥Este PEDAZO DE LIBRO📚 no lo conocía y me ha sorprendido muchísimo. El libro trata de hacer que veas las inversiones tal y como las vería Warren Buffett.
🟢Te resumo en este hilo los 10 PUNTOS más interesantes y te dejo link por si quieres comprarlo.
Agradecer a la gente de @profiteditorial por darme a conocer este libro!!
🟢LINK AMAZON:amzn.to/4997o3D 1. Hace hincapié en tratar de hacer las inversiones fáciles, no complicarnos en exceso. Evita invertir en empresas que no entiendas como funcionan.
En la bolsa no se premia la dificultad y muchas veces el éxito pasa por no hacer nada. Sentarse y esperar. No olvides que estos simples consejos le han llevado a al oráculo a ser de las personas más ricas del mundo.

Acabo de terminar este pedazo de libro sobre la visión de CHARLIE MUNGER y su filosofía de vida.
🟢Te cuento 10 LECCIONES que he aprendido y que no te van a enseñar en la escuela o en la UNIVERSIDAD 👇 1. Trata la acción de una empresa como una participación proporcional en el negocio.

Si no entiendes el negocio real de la empresa, no podrás comprender el valor de los activos vinculados a ella. Entiende el negocio, entiende cómo gana dinero, quienes son sus clientes, quien es su competencia , e incluso conoce el sector.

🔥🔥Sois muchos los que me preguntáis por un curso para saber analizar cualquier compañía y modelarla a futuro.
Después de estar mirando muchos cursos creo que uno de los más completos que hay ahora mismo es el de los @LocosWallStreet.
El curso se llama Especialización en Análisis de Estados Financieros, Valoración y Modelización de Empresas y van ya por la cuarta edición
✅Si quieres saber todo lo que puedes aprender en este curso te lo resumo en este hilo👇 (OJO, CUPON DESCUENTO AL FINAL) ✅Son 2 cursos en 1, con más de 200 horas de formación y soporte ante dudas en un FORO privado❓
✅Aprenderás con ejemplos prácticos y REALES a analizar y modelizar compañías de la mano de profesores de la talla @EFernandezVidal , @ahidalgoa , @checabello , @adriarivero__ y un largo etc.
✅Aprenderás a valorar TODO tipo de compañías y de cualquier SECTOR ya que habrá clases específicas sobre ello🌏
Sigue👇

🔥TRUCOS o CONSEJOS que deberían ponerte en alerta cuando estas analizando los números de la empresa a través de sus estados financieros o informes , presta atención 👇 🔴Sospecha cuando observes que el cash-flow de las operaciones (CFO) va muy por debajo de la cifra de ventas: Si hay una discrepancia significativa entre las ventas y el CFO, puede indicar problemas con la calidad de los ingresos o la eficiencia en la gestión del efectivo.

Mucha gente me pregunta por qué no me indexo en el #ibex35 ( pocas cías. se salvan) aquí te cuento datos para que tengas argumentos para informar:
✅3 Valores suponen un 35% del índice ( alta concentración)
✅El 25% del índice son Bancos ( empresas cíclicas y muy reguladas) ✅Alrededor del 60% de las empresas que lo componen están altamente reguladas y sujetos al riesgo político.
✅Más del 60% son empresas de bajo crecimiento orgánico
✅Solo un 8% pertenece al sector tecnológico
✅No es un índice especialmente barato. A cierre de 2021 un PER FWD

🔥Hay una FORMULA muy sencilla que le gusta mucho a Warren BUFFET y que con ella podemos saber cuanto se ha incrementado el VALOR de nuestra inversión como accionistas año tras año y podemos calcularlo de la siguiente manera: 👁‍🗨 ✅Debemos revisar el en que porcentaje se ha incrementado el Equity por acción de nuestra compañía año tras año y a ese porcentaje le sumamos la rentabilidad por dividendo (si hubiera), con esto tenemos una buena aproximación de cuando se está revalorizando nuestra inversión.

Leyendo al gran GREGORIO según dice en algunos de sus libros que A VECES empresas que tengan un ROE alto pueden ser malas inversiones y otras que tengan un ROE bajo suele ser una buena señal. ¿alguien sabe la respuesta correcta? ¿ que pensáis?
📚📚 #inversion #contabilidad Copio cita:
Un ROE muy alto a veces puede ser señal de que ese negocio tiene unas necesidades de capital bajas. Esto es bueno en empresas con altas barreras de entrada, como las de ascensores tipo Zardoya Otis, ya que conseguir altas rentabilidades con poco capital tiene muchas

🔥ALGUNOS CONCEPTOS SOBRE BOLSA QUE QUIZAS NO CONOZCAS🔥
✅En este hilo te cuento algunos conceptos del mundo de la bolsa que no son tan comunes y que quizás no conozcas.
✅Espero que te sirva, sigue leyendo... 🔵ACCIONES DE CLASE A: Este nombre se da a la emisión de acciones para distinguirla a otra emisión de acciones de la misma empresa (generalmente B). La diferencia es que este tipo de acciones suelen tener derecho de voto o algún tipo de preferencia en los dividendos o activos

🔥🔥105 PREGUNTAS que yo me HAGO para ANALIZAR UNA #empresa
TOMA NOTA, algunas son muy interesantes!!🚀
Dentro HILO!!🚀🚀 NEGOCIO Y CLIENTES
✅¿Cómo genera dinero la compañía?
✅¿Entiendes el modelo de negocio?
✅¿Qué tamaño tiene la compañía?
✅¿La compañía opera en un sector cíclico?
✅¿Tiene estacionalidad en las ventas?
✅¿Cómo de grande es el TAM de la compañía actual y futuro?

🔥DATOS de INTERESANTES DE ENDAVA🔥
✅Endava es un desarrollador de software que brinda servicios de automatización de procesos y producción, consultoría de digitalización y conectividad de tecnología en la nube. La empresa opera en tres segmentos:
$DAVA ✅Servicios Financieros y Pagos atiende empresas en los mercados de capitales, incluidas empresas de seguros, banca y pagos
✅El segmento TMT atiende a empresas de medios y telecomunicaciones
✅Otros: empresas de los sectores de salud, el comercio minorista y la logística.

$BABA VS $AMZN
🔥2 METRICAS IMPORTANTES

✅El siguiente gráfico muestra los gastos de I+D en los últimos 10 años como % de sus ventas totales.
✅Como puedes ver, tanto BABA como AMZN han estado invirtiendo constante y agresivamente en I+D En el caso de AMZN, solo ha gastado una cantidad mínima en I + D antes de 2016 (menos del 1% de sus ingresos). Pero después de 2016, aumentó su I + D sustancialmente a un nivel del 12.0% de sus ventas totales y lo ha mantenido en este nivel desde entonces.

🔥🔥CONSEJOS SOBRE EL ROE🔥🔥
Todos o casi todos sabemos que el ROE mide la tasa de RETORNO que obtienen los accionistas por su capital invertido vs el beneficio contable de la compañía pero AQUÍ👇 te comparto unos TIPS que quizás puede que no sepas: ✅Yo VALORO mucho que una compañía tenga un ratio estable del 15% o más, no queremos ver ROES erráticos.
✅Este ratio PENALIZA si la compañía se financia con con RECURSOS PROPIOS
✅Cuando vemos ROES superiores al 40 o 50% son absurdos y no debemos tenerlos muy en cuenta ya que

Cuando empecé con esto de Twitter jamás pude imaginar que a tanta gente le pudiera gustar mi contenido. Doy gracias a los más de 8.000 que estamos en el canal. Para mí es un orgullo y una motivación muy grande ver crecer esta comunidad tan bonita que estamos

#GraciasXtanto creando. Gracias a todos los que estáis ahí desde el principio y a los que os incorporais recientemente. Aunque actualmente tengo tiempo limitado ( trabajo normal y familia) intento sacar minutos al día para dedicarselo a mi gran pasión que es la #inversión en bolsa..por qué se

🔥🔥CONSEJOS PARA IDENTIFICAR UNA ACCION MULTIBAGGER🔥🔥
👉Si quieres tener más posibilidades de encontrar una acción que multiplique varias veces su PRECIO a lo largo del tiempo basándonos en la estadística y la probabilidad, sigue leyendo:👇 ✅BUSCA en sectores de SALUD o TECNOLOGIA
👉Estos sectores se caracterizan por tener costes bajos combinados con alto márgenes brutos, buen manejo de la deuda y oportunidades de crecimiento y son los que estadísticamente han demostrado mejor rendimiento en los últimos 5 años