(01/10) Hatırlarsanız ekteki linkte #XN30'dan her çeyrek rassal seçilen 10 hisselik portföylerin performans simülasyonunu paylaşmıştım. 02/01/2012'den başlayan deneysel #XN30 endeksinde bugüne kadar 27 çeyrek geçmiş.
https://twitter.com/necip_tansel/status/1047054264718319616
(02/10) Ayrıca, daha önce 30 üyeli bir hisse grubundan tekrar etmeyecek şekilde üretebileceğiniz 10 üyeli (hisseli) portföy sayısı 30,045,015'dir. Formülasyonu ekteki görselde. 
(03/10) Her çeyrek üretebileceğiniz 10 hisselik 30,045,015 farklı portföy, toplam süreçte 27 çeyrek geçtiği için toplam olası portföy sayısını 27 x 30,045,015 ile 811,215,405'e çıkartıyor. Çılgın bir popülasyon değil mi?
(04/10) Böylesi kalabalık popülasyonların tüm üyeleri üzerinden analiz yapmak ancak örnekleme yoluyla mümkündür. Tüm veriyi elde edip, analiz etmek ciddi donanım ve zaman gerektirir. Bu kaynaklara ulaşmak zordur.
(05/10) Bu nedenle, #XN30'dan her çeyrekte rassal 10'lu portföy seçimini 1000'lik gruplar halinde 4 kez örnekledim. Daha sonra bu grupların ideal normal dağılım çan eğrisine uyumunu grafik olarak görselleştirdim.
(06/10) Bir gruba ait ölçülen sonuçlar normal dağılıma uyumlu ise, sonuçların %68.3'ünün (ortalama ± std.sapma) aralığı içinde kalması gerekir. Aynı şekilde, sonuçların %95.4'ü (ortalama ± 2 x std.sapma) aralığında yer alır.
(07/10) Diğer bir anlatımla, 1000 adet yatırımcının toplam sürede ortalama getirisi %300 ve bu grubun standart sapması %75 ise, 683 yatırımcının getirisinin %225 ile %375 arasında olması beklenir.
(08/10) Ekteki görsellerde 4 farklı 1000'lik örneklemenin normal dağılım çan eğrisi ile birlikte histogramını görmektesiniz. Görüldüğü üzere sonuçlar ideal normal dağılım eğrisi ile oldukça uyumlu.
(09/10) Peki bu ne demektir? Ekteki performans kıyaslamasında 30 üyeli #XN30 endeksinin tüm süreçte getiri değeri %293'tür. Kaba bir yaklaşımla, #XN30'dan 10'lu portföy oluşturan yatırımcıların %68'inin portföy getirilerinin, +++
(10/10) 1000'lik örneklemelerdeki standart sapma ortalamasını %75 alırsak, (%293-%75) %218 ile (%293+%75) %368 aralığında olacağını söyleyebiliriz. Örneklemelerinizin normal dağılıma uyumlu olması, sisteminizin öngörülebilir olduğunun habercisidir.
Eklemeyi unutmuşum.
Bu da 20,000'lik örnekleme. Bonus olarak gelsin. 20,000 yatırımcının yaklaşık 13,660'ının (= 20000 x 0.683) 6.74 senedeki toplam getirisi %244.68 (%36.3/sene) ile %392.07 (%58.2/sene) aralığında olmuş. :) #XN30
• • •
Missing some Tweet in this thread? You can try to
force a refresh
