Thread by @DicasInvest

#Telecom #BandaLarga #Fibra
É cada vez mais evidente a movimentação do setor rumo à consolidação de provedores de banda larga. Isso evidencia a grande atratividade do negócio e forte demanda por infraestrutura de ponta, notadamente fibra optica. Oportunidades chegando.

Segue...

Pelos rumores e até por um protocolo recente para IPO, acredito que surgirão oportunidades interessantes de investimento nos próximos meses. Como sou acionista da #OIBR3 e trabalho na área, tenho especial interesse em me especializar no setor e colher frutos com isso.

1) Unifique: Provedor de pequeno porte, atua na região sul e pediu registro de IPO por agora:
telesintese.com.br/unifique-pede-…

Link do prospecto preliminar: sistemas.cvm.gov.br/dados/ofeanal/…

Um ponto interessante a observar: tem MUITA oportunidade orgânica e inorgânica. Ao que parece, com boa gestão profissional e capital na mão, dá pra gerar muito resultado:

Posso estar enganado, mas o que eu percebo é que tem tanto espaço para crescimento (via consolidação com certeza) que mesmo que um "Big Player" como a Oi saia dominando diversas regiões em nível nacional, ainda assim sobra muito espaço.

Como a internet de alta velocidade e qualidade tende a se tornar praticamente um "bem essencial" (na verdade já é), demanda é o que não falta e o momento é bem propício para uma corrida por investimento e consolidação de mercado. Com isso vindo pra Bolsa, poderemos participar!

2) EB Fibra: Esse é um player que já nasceu grande, tem muito apetite, gestão pra lá de profissional e mira se tornar bastante expressiva, em nível nacional:
neofeed.com.br/blog/home/haja…

Ao que parece, o IPO é questão de tempo. Aqui faço um parênteses: ao que entendi, IPO não é bom somente para captar recursos via oferta primária, é também uma "chancela" onde a empresa passa a ter melhor risco de crédito e melhor pra captar novas dívidas.
forbes.com.br/forbes-money/2…

3) Brisanet: Já tem porte expressivo e é líder na região Nordeste. Também há rumores de IPO em breve, sendo que em um primeiro momento houve uma captação de recursos via debêntures.
telesintese.com.br/brisanet-capta…

Também temos a Vero do grupo Vinci Partners, entre outros.
Aguardo ansiosamente a chegada desses novos players e a oportunidade de aos poucos me tornar acionista dessas empresas também, desde que o valuation seja interessante. As perspectivas de crescimento, ao que parece serão!

Com a OIBR3 evidentemente que tudo continua igual, como eu disse a minha percepção é que tem espaço para todos. Considero questão de tempo até a Oi consolidar seu turnaround, sair da RJ, se desalavancar consideravelmente, maturar sua base acionária e trilhar seu caminho de...

...crescimento, geração positiva de fluxo de caixa livre (fluxo positivo após EBITDA - CAPEX) e inclusive lucros. E com isso eu também gostaria de olhar para outras empresas, uma oportunidade de eu me tornar um value investor do setor de Telecom.

Mais uma matéria interessante com a EB Fibra, até agora minha favorita depois da Oi, por potencial de crescimento, diversificação e gestão. Reforça a tese de que há muito espaço pra crescer e também focos diferentes de atuação entre grandes e pequenos:
telesintese.com.br/nosso-projeto-…

Pelo visto temos uma onda chegando no setor. Aqui mais um ISP querendo IPO:
teletime.com.br/21/05/2021/pro…

Rumores da Brisanet se confirmam: Pedido de IPO na CVM. Agora são 3 ISPs no processo de IPO: Unifique, Desktop e Brisanet.
sistemas.cvm.gov.br/dados/ofeanal/…

Em uma análise preliminar, a impressão é de que a Unifique tem a melhor operação, entrega mais resultados em relação à Brisanet e Desktop. Enxuta, endividamento baixo, infra própria e de ponta, margem EBITDA histórica acima de 50%. Estou de olho 👀🧐
braziljournal.com/o-ipo-da-fibra…