Thread by @aanadiansyah

Ayo Belajar Berinvestasi Saham.

-A Thread-

Disini akan membahas tips memilih saham perusahaan yang baik untuk berinvestasi.

Kalau ada kata2 saya yg keliru atau istilah yg kurang tepat, mohon dibetulkan yaa, kita belajar berinvestasi saham bareng2 😉

Buat yang belum tau apa itu saham, saham adalah surat kepemilikan dari suatu perusahaan, dengan memiliki saham artinya kita juga ikut memiliki perusahaan tersebut.

Dengan memiliki saham perusahaan kita memiliki hak untuk mendapatkan dividen (laba perusahaan) dan mengikuti Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS).

Oiya sebelum nya, kita harus tau dulu kenapa perusahaan menjual saham nya di pasar modal? Tujuan nya agar perusahaan mendapatkan modal tanpa harus meminjam dana, misalnya meminjam dana melalui bank.

2 potensi keuntungan yg bisa didapat dalam berinvestasi saham:

1. Dividen, seperti yg sebelumnya sudah disebutkan, sebagai pemegang saham kita berhak mendapatkan bagian dari laba bersih perusahaan.
2. Capital Gain: yaitu kenaikan harga saham yang kita miliki.

Untuk memulai berinvestasi saham kita harus memiliki rekening efek terlebih dahulu, ini bisa kita dapatkan di perusahaan sekuritas, di Indonesia ada banyak sekali perusahaan sekuritas seperti indopremier, bca sekuritas, bni sekuritas, philip sekuritas dan masih banyak lagi.

Dalam berinvestasi saham sering disebutkan ada 2 pendekatan yg bisa di gunakan, yaitu analisis fundamental dan analisis teknikal, namun disini saya tidak membahas analisis teknikal sama sekali karena menurut saya analisis teknikal ini bukan berinvestasi melainkan berspekulasi.

Apa itu analisis fundamental? analisis fundamental adalah menganalisis saham perusahaan berdasarkan kinerja dari perusahaan tersebut, contoh nya seperti Aset, liabilitas, ekuitas, pendapatan, laba/rugi, arus kas, kualitas manajemen dll.

Ada 4 poin utama yg saya gunakan dalam berinvestasi saham menggunakan analisis fundamental, yaitu:

Selanjutnya kita bahas cara membaca bagian2 yg sangat penting pada laporan keuangan untuk menentukan apakah saham perusahaan tersebut layak untuk di investasikan atau tidak.

Berikut ini contoh laporan keuangan AUTO (Astra Otoparts) tahun 2018.
Dalam membaca laporan keuangan untuk menganalisis saham perusahaan, ada beberapa bagian yang harus kita perhatikan.

Pada bagian ekuitas, yg harus kita perhatikan adalah ekuitas yg dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk (ditandai warna hijau) karena inilah hak kita sebagai pemegang saham perusahaan.

Pada bagian laba, yang harus kita perhatikan juga adalah pada bagian "laba/rugi yang diatribusikan kepada: pemilik entitas induk" (ditandai warna hijau).

Dari data laporan keuangan AUTO tahun 2018 tersebut kita bisa mendapatkan beberapa rasio seperti ROE, NPM, DER, PER dan PBV. Berikut penjelasan nya:

Setelah kita mendapatkan rasio2 tersebut, kita dapat membandingkan perusahaan tersebut dgn perusahaan yang lain dengan industri yg sama, kita bandingkan mana yang memiliki kinerja paling baik, konsisten dan di hargai dengan harga yg wajar.

Selain itu semua, masih banyak lg rasio2 yg dapat memperkuat keputusan kita untuk menentukan saham perusahaan mana yang memiliki kinerja paling baik dan di hargai dengan harga yang wajar, namun 5 rasio tadi yg wajib kita ketahui.

Agar lebih termotivasi untuk berinvestasi saham, selanjutnya kita bahas siapa saja investor-investor yang berhasil menerapkan investasi dengan menggunakan analisis fundamental.

1. Warren Buffet
Dia adalah investor tersukses di dunia, yang juga menerapkan investasi dengan pendekatan analisis fundamental. Investor yg sering disebut "Oracle of Omaha" ini adalah pemilik Berkshire Hathaway.

Dia juga pernah menempati posisi orang terkaya di dunia pada thn 2008 versi majalah Forbes dgn kekayaan pada saat itu sebesar US$62 Milyar dan sampai saat ini masih selalu menempati posisi 10 besar orang terkaya di dunia, yg tentu nya ia peroleh dengan berinvestasi saham.

2. Bill Gates.
Bukan hanya sebagai pemilik Microsoft, dia juga seorang investor yg memiliki perusahaan “Cascade Investment”. Semenjak perkenalan nya dengan Warren Buffet, dia mulai tertarik dengan berinvestasi saham dan tentu nya juga menggunakan pendekatan analisis fundamental.

3. Lho Kheng Hong.
Di Indonesia pun ada investor saham yg sangat berhasil yaitu Lho Kheng Hong, pria yg sering di sebut sebagai Warren Buffett nya Indonesia ini merupakan salah satu investor saham tersukses di Indonesia dan juga menggunakan analisis fundamental.

Masih banyak lagi investor sukses di dunia yg menerapkan analisis fundamental sebagai cara nya berinvestasi saham seperti John Neff, Peter Lynch, John Templeton, Philip Fisher dan yang lain nya yg tdk mungkin di jelaskan satu2.

Selanjutnya membahas beberapa buku yg harus kita baca sebelum memulai berinvestasi saham.

1. The Intelligent Investor.
Buku ini merupakan buku yg direkomendasikan Warren Buffett untuk dibaca oleh setiap investor, buku ini dibuat oleh Benjamin Graham yg merupakan guru dari Warren Buffet. Dia juga merupakan salah satu investor saham sukses di dunia.

2. One Up on Wall Street.
Buku karya Peter Lynch dan John Rothchild ini merupakan buku yg menjelaskan secara detail langkah apa saja yg harus kita persiapkan sebelum berinvestasi saham dan bagaimana cara menentukan perusahaan yg layak di investasikan.

3. How Buffett Does It.
Buku karya James Pardoe ini menjelaskan bagaimana dan strategi apa saja yang biasa Warren Buffett lakukan dalam berinvestasi saham.

4. The Great Investors.
Buku karya Glen Arnold ini merangkum kisah sukses para investor saham dunia dan cara mereka menentukan saham perusahaan yg baik untuk di investasikan.

Ada juga beberapa buku karya investor Indonesia yg dapat memudahkan kita dalam berinvestasi saham, yaitu:

1. Who Wants to Be A Smiling Investor - Lukas Setia Atmaja & Thomdean
Buku ini sangat baik untuk di baca untuk kita yg masih sangat awam mengenai investasi saham, buku ini juga menjelaskan dengan cara yg mudah di pahami dan ilustrasi yg sangat menarik.

2. Investasi Saham ala Fundamentalis Dunia karya @ryanfilbert & William Prasetya.
Buku ini sangat direkomendasikan untuk dibaca, agar kita dapat mengetahui cara membaca laporan keuangan perusahaan dengan benar dan bagian mana saja dalam laporan keuangan yg perlu diperhatikan.

3. Value Investing | Beat the Market in Five Minutes! Karya @teguhidx
Buku ini menjelaskan dengan cara yg sangat mudah dipahami mengenai investasi nilai dan juga cara menentukan apakah suatu perusahaan memiliki fundamental yg baik atau tidak.

4. The Kingvestor karya William Ardian Siregar.
Buku ini juga sangat baik untuk di baca sebelum kita memulai berinvestasi saham, buku ini menjelaskan srategi-strategi tertentu dalam berinvestasi saham.

Itulah beberapa buku yg harus kita baca sebelum memulai berinvestasi saham secara fundamental.

Berikut ini saya sertakan kisah sukses investasi saham ala Warren Buffett nya Indonesia yaitu Lho Kheng Hong, tulisan ini juga dibuat oleh Lukas Setia Atmaja di Kontan.

Thread ini akan saya tutup dengan beberapa pemikiran Warren Buffett yaitu “Belilah Bisnis, Bukan Saham” & “Be greedy when others are fearful and Be fearful when others are greedy”.

Sekian thread panjang tentang investasi saham ini, Mohon maaf dan tolong dikoreksi bila ada kata atau istilah yg kurang tepat dan semoga bermanfaat bagi yg ingin memulai untuk berinvestasi saham😉